Жилийн 20-22% -ийн хүүтэй банкны хадгаламж маш их сонирхол татдаг. Ийм хадгаламжийг зөвхөн IIS-ээр дамжуулан нээдэг. Иргэний банк дахь нээлттэй хадгаламж болон хувь хүний хөрөнгө оруулалтын дансаар дамжуулан ялгаа бий юу? Санал хэр ашигтай вэ? Ийм хөрөнгө оруулалтын бүх эрсдлийг болон татварын онцлогийг харгалзан үзээрэй.
Оросын зарим банкууд жилийн 20-22% -ийн хүүтэй рублийн хадгаламж санал болгодог. Дундаж хүү жилийн 7-9% хооронд хэлбэлздэг тул энэ нь ашигтай санал юм шиг санагдаж байна. Хадгаламж нь даатгалд хамрагдах тул хадгаламж нь хамгийн найдвартай хөрөнгө оруулалтын төрлүүдийн нэг юм. Энгийн хүн ам нь тэдний талаар илүү ихийг мэддэг тул илүү их итгэл найдвар төрүүлдэг. Гэхдээ ийм хадгаламжийн хувьд нэг нөхцөл бий: та IIS-ээр дамжуулан банкинд хадгаламж нээх хэрэгтэй. Энд түүний нарийн мэдрэмжүүд энд байна.
IIS-ээр дамжуулан хадгаламж нээх онцлог шинжүүд
Нэгдүгээрт, 20-22% -ийн хүү нь хадгаламжийн жилийн 7-9%, А төрлийн IIA нээгдсэн тохиолдолд төрөөс татварын хөнгөлөлт хэлбэрээр 13% -ийг бүрдүүлдэг болохыг тодруулах нь чухал юм. Чухамдаа энэ бол дундаж хүүтэй ердийн хадгаламж бөгөөд өндөр ашиг нь татварын хөнгөлөлттэй яг холбоотой юм.
Нэг талаас санал нь ашигтай байдаг. Иргэдийн хадгаламжийг 1, 4 сая рубль хүртэл даатгалд хамруулдаг. Хадгаламжийн хүү нь үндсэн хүү + 5% -иас хэтэрсэн тохиолдолд л орлогын албан татвар ногдуулдаг. DIA-д даатгалын хураамж нэмэгдсэнтэй холбоотойгоор хадгаламжийн хүү эрс буурсан тул энэ босгыг бараг хэзээ ч давахгүй. ОХУ-ын Төв банкны гол ханш байнга өөрчлөгдөж байдаг. Дунджаар 10% байгаа бол 2018 онд 7-8% болж буурах төлөвтэй байна. Ямар ч тохиолдолд хадгаламжийн 15% (10 + 5) нь 7-9% -иас өндөр бөгөөд татвар төлөхгүй. Ачаалах татварын хөнгөлөлт бас бий. Нэг хатуу ашиг тус.
Эндээс хөгжилтэй байдал эхэлнэ. IIS-ээр дамжуулан оруулсан хувь нэмэр нь ихэнхдээ итгэлцлийн удирдлагад ордог. МК нь хуулийн этгээд бөгөөд хадгаламжийн даатгалд хамрагдахаа больсон. Түүгээр ч барахгүй хадгаламж нь "тэмдэглэлийн дэвтэр" гэж нэрлэгдэх боломжтой, өөрөөр хэлбэл банкны балансад огт тусгагдаагүй байж магадгүй юм. Үүний үр дүнд IIS-ээр дамжуулан банкинд нээлттэй хадгаламж байршуулах нь найдвартай хөрөнгө оруулалт биш болжээ. Үйлчилгээний хувьд менежментийн компани ашгийн 1.5-2% -ийг авах бөгөөд энэ нь ашигт ажиллагаа буурна гэсэн үг юм.
IIS нь А хэлбэртэй тул хүн амын орлогын албан татварыг (13%) орлогод тооцно. Энэ хадгаламжийг хувь хүн биш, харин хөрөнгө оруулалтын дансаар нээлгэсэн тул өмнө нь дурдсан татварын хүрээнд хамаарахгүй.
Хадгаламжийн өөр хувилбар
Банкны хадгаламжаас гадна ашиг өндөртэй, эрсдэл багатай бусад консерватив хэрэгслүүд байдаг. Жишээлбэл, холбооны зээлийн бонд (OFZ). Эдгээр нь төсвийн алдагдлыг нөхөх зорилгоор засгийн газраас гаргасан үнэт цаас юм. Тэд холбооны эсвэл орон нутгийн засаг захиргаа байж болно. Тэдний ашиг нь тийм ч өндөр биш боловч татвар ногдуулдаггүй. А төрлийн IMS-ийн хувьд маш сайн сонголт.
Эсвэл өөр нэг сонголт бол найдвартай арилжааны компаниудын купон бонд юм. Энэ бол өрийн баталгаа, өөрөөр хэлбэл байгууллага нь нэрлэсэн үнэ болон хугацааны эцэст төлөх хүүг төлөх амлалт өгч мөнгө зээлдэг. Тэдний ашиг нь 9-10% -иас хэтрэхгүй байх магадлалтай боловч ийм үнэт цаас нь хөрвөх чадвартай байдаг. Хадгаламжаас ялгаатай нь бондыг зарж борлуулах, тэр ч байтугай таамаглалаас ашиг олох боломжтой.
Тиймээс банк дампуурч болзошгүй тул IIS-ээр дамжуулан банкинд хадгаламж нээх нь ашиггүй, эрсдэлтэй юм. Хэрэв туйлын консерватив хэрэгслийг ашиглах шаардлагатай бол OFZ болон найдвартай арилжааны компаниудын бонд, жилийн 9-10% -ийн хүүтэй байх нь дээр.
